民国初期，督军府内的一场权利斗争，导致夫人把自己的孩子远送他乡。没想到这个孩子长大成人归来之时，又被人暗算，血洒当场。他临终前，求路边乞丐假扮他回府，帮他查明真相并复仇，并且照顾他的家人。

故事发生在汉朝末年，董卓（徳力格尔 饰）专权，久怀簒位之心，义子吕布（黄磊 饰）少年英雄，董仗其势弄得人人自危。王允（傅彪 饰）有心铲除奸臣，收色艺双绝的貂蝉（陈红 饰）为义女，决意借机除掉董卓。董卓父子不知是计，先后应邀来王府赴宴，席间，吕布面对美艳绝伦的貂蝉不能自持，王允依计把貂蝉许与吕布，择日完婚。然后王允又宴请董卓，董既被貂蝉的美貌所惊诧，心中暗喜的王允依计行事，又把貂蝉当众许给了董卓。呂布闻讯大怒，疾找王允理论，王允则装傻充愣，表示无奈，并借机离间他们父子关系。夺爱之恨令吕布妒火中烧，他趁义父不

不受宠的王妃杨雪碧，从大婚当日就明白了自己不会受宠。雪碧无心争宠，云归尘带红颜知己回府也无动于衷。因云归尘才华横溢，皇上对他存有猜疑，云归尘与杨雪碧假扮吵闹夫妻。在相处中，王爷发现杨雪碧竟然清纯不做作，调侃她也成为了日常趣事。最终，俩人从彼此看不惯到相看两不厌，一起共度甜蜜余生。

一次游玩，女主蝶姬与妹妹幽兰中途走散了，偶遇了男主必安，两人相谈甚欢并且私定终身。一次回府，蝶姬与妹妹交谈时，误会给妹妹许下约定的人正是自己的心上人。一道圣旨，蝶姬入宫为后，得知心上人竟是皇上，却认为了他辜负了自己与妹妹，不愿见他。一封家书，得知妹妹出嫁，蝶姬与他的误会加深。一场战争，他亲自挂帅，御驾亲征，一月后，他打了胜战，却失了踪。一次见面，蝶姬得知真相，原来他从未背叛过她，原来妹妹的心上人不是他，而是他的胞弟必平，也是当今的摄政王。于是，蝶姬决定出宫寻找，两人在湖边相遇。